Dự đoán tỷ lệ thế chấp cho tuần của ngày 21-27 / 4 năm 2025

Các đề xuất thuế quan của Tổng thống Trump đã gây ra một chuyến đi chóng mặt trong thị trường thế chấp, với tỷ lệ trung bình trên một cú đánh thế chấp cố định trong 30 năm từ 6,5% đến 7% trong những tuần gần đây.

Các chuyên gia nhà ở cho biết lãi suất thế chấp có thể duy trì phạm vi đó trong một thời gian, nhưng có quá nhiều ký tự đại diện để dự đoán hướng đi dài hạn của họ.

Nền kinh tế có thể hướng tới một cuộc suy thoái, hoặc nó có thể tiếp tục theo dõi. Lạm phát có thể trở lại ầm ầm, hoặc nó có thể không. Thuế quan có thể được áp dụng đối với một loạt các đối tác giao dịch hoặc bị hoãn lại vô thời hạn.

“Thực tế là (Tổng thống Trump) đã rất bốc đồng với các tuyên bố và hành động của mình, đặc biệt là tạo ra cuộc chiến thương mại lớn này với Trung Quốc, đã khiến tỷ lệ thế chấp có phần vô định”, Melissa Cohn, phó chủ tịch khu vực tại William Raveis Mortthing nói. Vì thuế quan vẫn đang được đàm phán, không có cách nào để biết kết quả chính xác trên thị trường tài chính.

Tình hình tạo ra một vấn đề nan giải cho Cục Dự trữ Liên bang, nơi đã tạm dừng việc cắt giảm lãi suất cho đến khi có những dấu hiệu rõ ràng về sự suy giảm kinh tế. Trong những ngày gần đây, Trump đã tăng áp lực lên Chủ tịch Fed Jerome Powell để mức lãi suất thấp hơn để giúp thúc đẩy nền kinh tế. Với các nhà đầu tư và người cho vay chuẩn bị thêm tin tức về chương trình thương mại của Trump, sự hỗn loạn dựa trên hoảng loạn hơn có thể là trong những tháng tới.

“Sự không chắc chắn về thuế quan và sự biến động trên thị trường chứng khoán có thể dẫn đến một nền kinh tế chậm lại, hoặc thậm chí là một cuộc suy thoái, điều này sẽ giúp lạm phát thấp hơn và giảm lãi suất”, Gregory Heym, nhà kinh tế trưởng tại Brown Harris Stevens nói. “Nhưng sau đó có một rủi ro mà chúng tôi kết thúc với lạm phát cao hơn vì thuế quan, điều này sẽ không tốt cho tỷ lệ.”

Tỷ lệ vay đắt tiền chỉ là một người mua tiềm năng gây căng thẳng phải đối mặt trong một thị trường nhà ở bị ảnh hưởng bởi giá nhà cao và hàng tồn kho thấp. Đây là những gì mong đợi khi mùa mua nhà mùa xuân khởi động vào thiết bị.

Đọc thêm: Sản lượng trái phiếu tăng vọt có thể đã tạm dừng thuế quan, nhưng chúng có thể khiến bạn phải trả giá trong thời gian dài

Điều gì có thể khiến lãi suất thế chấp tăng hoặc giảm?

Hướng của lãi suất thế chấp cuối cùng phụ thuộc vào tác động kinh tế của các chính sách được ban hành bởi chính quyền và tốc độ dự kiến ​​của việc cắt giảm lãi suất của Fed. Các lực lượng và chính sách kinh tế vĩ mô mâu thuẫn có thể đẩy lãi suất thế chấp lên hoặc giảm.

Sự không chắc chắn của thị trường đối với thuế quan

Sự qua lại về thuế quan đã gây ra sự xáo trộn trong thị trường trái phiếu. Tỷ lệ thế chấp được liên kết với lợi suất kho bạc 10 năm, đã tạo ra sự thay đổi đáng kể hàng ngày để đáp ứng các tiêu đề tin tức, dữ liệu kinh tế và thậm chí cả các bài đăng trên phương tiện truyền thông xã hội của tổng thống.

Để lợi suất trái phiếu (và lãi suất thế chấp) giảm, hoặc ít nhất là ổn định, cần phải có sự rõ ràng hơn về quan hệ địa chính trị, chuỗi cung ứng toàn cầu và nợ chính phủ. Xu hướng của Trump để lật ngược các chính sách thương mại có nghĩa là có thể có sự không chắc chắn trong một thời gian.

“Thuế quan lớn ngay bây giờ sẽ không làm cho lạm phát tồi tệ hơn. Họ có thể đặt ra một phản ứng chuỗi về rắc rối kinh tế mà các ngân hàng trung ương và chính phủ chưa sẵn sàng xử lý”, ông Greg Sher, giám đốc điều hành tại NFM Lending cho biết.

Cắt giảm tỷ lệ Fed (hoặc thiếu nó)

Sau khi lạm phát cho thấy các dấu hiệu chậm lại vào cuối năm 2024, Fed đã giảm lãi suất ba lần nhưng đã bị giảm lãi suất cho đến nay trong năm nay. Ngân hàng trung ương dự kiến ​​sẽ giữ tỷ lệ vay giống nhau tại cuộc họp của Ủy ban thị trường mở liên bang vào ngày 7 tháng 5.

Tăng thất nghiệp và tăng trưởng kinh tế làm chậm có thể buộc Fed giảm lãi suất vào cuối mùa xuân hoặc đầu mùa hè. Tuy nhiên, nếu lạm phát tăng do thuế quan của Trump, Fed có thể phải trì hoãn việc cắt giảm lãi suất.

Mặc dù Ngân hàng Trung ương không đặt trực tiếp về tỷ lệ thế chấp, chính sách của nó di chuyển gián tiếp tỷ lệ vay của người tiêu dùng, như thế chấp, trong dài hạn. Tỷ lệ thế chấp rất nhạy cảm với chính sách tài khóa và tăng trưởng kinh tế.

Rủi ro suy thoái

Nếu nền kinh tế rơi vào suy thoái, như nhiều chuyên gia hiện đang thấy trước, lãi suất thế chấp có thể giảm. Ngay cả nỗi sợ suy thoái cũng có thể đẩy lãi suất thế chấp thấp hơn, vì các nhà đầu tư có xu hướng mua các khoản đầu tư an toàn hơn như trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ, giúp giảm lãi suất dài hạn.

Nhưng sự suy giảm niềm tin của nhà đầu tư vào nền kinh tế Mỹ có thể làm gián đoạn mô hình đó. “Mọi người đang bắt đầu đặt câu hỏi về Kho bạc của Hoa Kỳ an toàn như thế nào (và đó là tiêu chuẩn vàng cho sự an toàn)”, Heym nói.

Một mối quan tâm lớn là các đối tác thương mại nước ngoài nắm giữ số lượng lớn nợ của Kho bạc Hoa Kỳ sẽ bán khoản nợ đó, khiến sản lượng tăng vọt. Trong trường hợp đó, Cohn nói, thậm chí không cắt giảm lãi suất của ngân hàng trung ương sẽ có thể giảm lãi suất hoặc lãi suất thế chấp.

Đọc thêm: Hãy nghĩ rằng một cuộc suy thoái sẽ làm cho việc mua nhà và thế chấp rẻ hơn? Không hoàn toàn

Xem cái này: 6 cách để giảm lãi suất thế chấp của bạn từ 1% trở lên

02:31

Lời khuyên của chuyên gia cho người mua nhà

Kể từ những năm 1970, tỷ lệ trung bình cho khoản thế chấp cố định 30 năm là khoảng 7%. Người mua nhà tương lai đang chờ lãi suất thế chấp giảm có thể phải điều chỉnh môi trường “cao hơn cho dài hơn”, với tỷ lệ cho vay thế chấp dao động từ 5% đến 7% trong thời gian dài hơn.

Tỷ lệ ngày nay có vẻ cao so với tỷ lệ 2% của thời đại đại dịch. Nhưng các chuyên gia nói rằng nhận được dưới 3% cho một thế chấp là không thể xảy ra nếu không có suy thoái kinh tế nghiêm trọng. Và nếu các khoản thế chấp rẻ hơn là sản phẩm phụ của suy thoái kinh tế, các hộ gia đình phải đối mặt với tổn thất việc làm và ngân sách chặt chẽ hơn sẽ ít có khả năng mua nhà rất lớn.

Mặc dù các lực lượng thị trường nằm ngoài tầm kiểm soát của bạn, có nhiều cách để mua một ngôi nhà giá cả phải chăng hơn một chút ngay bây giờ. Đây là những gì các chuyên gia khuyên dùng nếu bạn đang ở thị trường cho một ngôi nhà vào năm 2025:

Xây dựng điểm tín dụng của bạn. Điểm tín dụng của bạn sẽ giúp xác định xem bạn có đủ điều kiện cho một khoản thế chấp và với lãi suất nào không. Điểm tín dụng từ 740 trở lên sẽ giúp bạn đủ điều kiện đạt mức thấp hơn.

Tiết kiệm cho một khoản thanh toán lớn hơn. Khoản thanh toán lớn hơn cho phép bạn thực hiện một khoản thế chấp nhỏ hơn và nhận được lãi suất thấp hơn từ người cho vay của bạn. Nếu bạn có đủ khả năng, một khoản thanh toán giảm ít nhất 20% cũng sẽ loại bỏ bảo hiểm thế chấp tư nhân.

Mua sắm cho người cho vay thế chấp. So sánh các ưu đãi cho vay từ nhiều người cho vay thế chấp có thể giúp bạn đàm phán một mức giá tốt hơn. Các chuyên gia khuyên bạn nên nhận ít nhất hai đến ba ước tính cho vay từ những người cho vay khác nhau.

Xem xét các điểm thế chấp. Bạn có thể nhận được tỷ lệ thế chấp thấp hơn bằng cách mua điểm thế chấp, với mỗi điểm có giá 1% tổng số tiền cho vay. Một điểm thế chấp tương đương với mức giảm 0,25% trong tỷ lệ thế chấp của bạn.

Thêm về thị trường nhà ở ngày nay